Ao investir R$ 10.000 em fundo DI com taxa de administração de 1,5% ao ano, você pode perder até R$ 132 em rendimento ao final de 12 meses em comparação com o Tesouro Selic — sem fazer absolutamente nada diferente. Essa diferença não vem do acaso. Vem da estrutura de custos que poucos investidores realmente entendem.
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Ambos os produtos acompanham a taxa básica de juros, mas funcionam de maneiras completamente distintas. Neste guia, você descobrirá exatamente quais são as diferenças estruturais entre eles — e em quais cenários cada um faz mais sentido.
Resposta Direta: Fundo DI e Tesouro Selic Explicados na Prática
Fundo DI e Tesouro Selic são os investimentos conservadores mais comparados do mercado brasileiro. Apesar de ambos renderem conforme a taxa básica de juros, suas estruturas são completamente diferentes — e essa diferença é tudo que você precisa entender.
O que é Tesouro Selic: simplicidade direta
O Tesouro Selic — formalmente LFT (Letra Financeira do Tesouro) — é um título público federal que você compra diretamente do governo. Sem intermediários. Sem instituições financeiras cobrando taxa sobre o seu dinheiro.
Você empresta dinheiro ao governo federal e recebe a taxa básica de juros em troca. A única cobrança é a taxa de custódia da B3, de 0,20% ao ano — e essa cobrança só incide sobre saldos acima de R$ 10.000 por CPF. Portanto, se você tem até R$ 10.000 em Tesouro Selic, não paga absolutamente nada além do IR no momento do resgate.
O que é fundo DI: conveniência com intermediário
O fundo DI é um fundo de investimento gerido por uma instituição financeira. Um gestor reúne seu dinheiro junto com o de outros investidores, aplica tudo em títulos atrelados ao CDI (taxa de juros interbancária) e cobra uma taxa de administração — que varia de zero a mais de 2% ao ano.
Existe um intermediário entre você e os títulos. Isso oferece conveniência operacional em alguns casos. Porém, também introduz custo. Se esse custo for elevado, você termina perdendo no acumulado.
O ponto crítico que ninguém menciona: o come-cotas
Aqui está a verdade que diferencia completamente os dois produtos:
O fundo DI está sujeito ao come-cotas — uma antecipação semestral de imposto de renda que reduz automaticamente o número de cotas que você possui. Isso ocorre nos últimos dias úteis de maio e novembro, conforme estabelecido pela Lei 9.532/1997, art. 10, regulamentada pela Instrução CVM 555/2014.
Imagine que você ganhou rendimento em seu fundo DI até maio. O come-cotas reduz imediatamente o número de suas cotas, recolhendo IR sobre aqueles ganhos — ainda que você não tenha resgatado nada. No fundo DI de curto prazo, essa redução é de 20%. Em fundos de longo prazo, é de 15%.
No Tesouro Selic, nada disso acontece. O imposto de renda só é cobrado quando você realmente resgata o dinheiro. Você preserva 100% do efeito dos juros compostos até lá — o dinheiro trabalha para você sem interrupção.
Por outro lado, aqueles rendimentos que foram reduzidos em maio não geram juros sobre si mesmos nos meses seguintes. Essa diferença se acumula ao longo do tempo.
Recomendação por situação do seu perfil
Para a maioria dos investidores com horizonte de médio prazo e valores acima de R$ 10.000: o Tesouro Selic tende a ser mais vantajoso. Sem come-cotas, sem taxa de administração, sem complicações operacionais. No entanto, a comparação depende da taxa de administração do fundo, do percentual do CDI entregue, da tributação, do prazo, da liquidez desejada e da composição do fundo.
Para quem tem reservas pequenas ou acessa uma corretora que oferece fundo DI com taxa zero: o fundo pode ser prático — especialmente se você quer centralizar todos os seus investimentos em uma única plataforma.
Para quem tem fundo DI em banco tradicional com taxa acima de 1% ao ano: você está deixando dinheiro na mesa. Migrar para o Tesouro Selic ou para um fundo DI de baixo custo em corretora digital é uma decisão eficiente para maximizar seu rendimento.
O que é Fundo DI e Como Funciona na Prática?
Fundo DI é um fundo de investimento de renda fixa regulado pela CVM. Aplica pelo menos 95% do seu patrimônio em títulos atrelados ao CDI ou à taxa Selic. É uma das modalidades mais simples do mercado — e também uma das mais mal escolhidas por causa das taxas elevadas.
O mecanismo básico: você compra cotas, não títulos diretos
Ao investir em fundo DI, você não compra um título individual. Você compra cotas — frações do patrimônio total gerido pelo fundo.
Pense assim: o fundo começa com uma cota inicial de R$ 100. Após um mês gerando 1,2% de rendimento, a cota sobe para R$ 101,20. Se você aplicou R$ 10.000 (comprando 100 cotas a R$ 100), seu saldo após um mês passa a ser R$ 10.120 — porque suas 100 cotas agora valem R$ 101,20 cada.
Portanto, o gestor profissional cuida de toda a compra e venda dos títulos de renda fixa. Você apenas acompanha o preço da cota subindo diariamente conforme o fundo rende.
Liquidez: quanto tempo realmente demora resgatar
A liquidez do fundo DI costuma ser D+0 ou D+1, dependendo do regulamento específico:
- D+0: resgate cai na sua conta no mesmo dia (se solicitado até determinado horário)
- D+1: resgate cai na sua conta no dia útil seguinte
Não existe vencimento fixo — você entra e sai quando quiser. Isso contrasta com um CDB ou com um título do Tesouro Direto, que têm datas predeterminadas.
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O impacto real da taxa de administração em 12 meses
A taxa de administração incide sobre o patrimônio do fundo de forma proporcional ao dia. Além disso, ela reduz o rendimento antes de qualquer cálculo de ganho posterior.
Veja a diferença prática investindo R$ 10.000 por 12 meses. Usamos o CDI acumulado de 14,40% ao ano (dado BCB, 10/06/2026):
| Cenário | Taxa Adm. | Retorno bruto aprox. | Rendimento em R$ |
|---|---|---|---|
| Fundo DI caro | 1,50% a.a. | ~12,75% a.a. | R$ 1.275 |
| Fundo DI eficiente | 0,50% a.a. | ~13,82% a.a. | R$ 1.382 |
| Fundo DI zero (raro) | 0,00% a.a. | ~14,40% a.a. | R$ 1.440 |
| Tesouro Selic | 0% (custódia isenta até R$10k) | ~14,40% a.a. | R$ 1.440 |
Essa é apenas a diferença bruta. Quando você desconta o come-cotas do fundo DI e o IR em ambos os produtos, a vantagem do Tesouro Selic fica ainda mais evidente.
O que é Tesouro Selic: Por Que É Fundamentalmente Diferente
O Tesouro Selic é um título público federal pós-fixado emitido pelo Tesouro Nacional. Ao comprar um, você se torna credor direto do governo federal — nada de intermediários.
Essa diferença estrutural é fundamental: no fundo DI existe um gestor intermediário cobrando taxa; no Tesouro Selic não existe. Você compra o título diretamente via plataforma do Tesouro Nacional ou pela corretora — sem intermediário algum retirando uma fatia do seu rendimento.
Rentabilidade sem intermediário: entenda a diferença
O Tesouro Selic rende 100% da taxa básica de juros diariamente. A única cobrança é a taxa de custódia da B3, de 0,20% ao ano — e essa cobrança é isenta para saldos de até R$ 10.000 por CPF.
Portanto, se você tem R$ 10.000 no Tesouro Selic, está pagando zero de taxa de custódia. Se tem R$ 50.000, paga 0,20% ao ano apenas sobre os R$ 40.000 excedentes — ou seja, R$ 80 por ano.
Liquidez garantida: como funciona o resgate prático
O Tesouro Nacional garante a recompra do seu título pelo valor atualizado. Você não precisa vender no mercado secundário esperando por um comprador.
- Resgate até 13h: creditado no mesmo dia
- Resgate após 13h: creditado no dia útil seguinte (D+1)
Na prática, a liquidez do Tesouro Selic é igual ou melhor que a de muitos fundos DI.
Marcação a mercado: por que o Tesouro Selic praticamente não oscila
O Tesouro Selic apresenta marcação a mercado mínima em condições normais. Isso significa que o preço do título praticamente não oscila — diferente do Tesouro IPCA+ ou do Tesouro Prefixado.
Por quê? Porque o Tesouro Selic é pós-fixado. Seu rendimento acompanha a taxa básica de juros diariamente. Não há expectativa futura — o que você ganha em juros já está embutido no preço do título. Portanto, não há volatilidade de mercado.
Contraste isso com o Tesouro Prefixado, onde o rendimento é fixo no momento da compra. Se você compra um Prefixado a 12% ao ano e depois a taxa básica de juros sobe para 14%, seu título fica menos atrativo no mercado. Seu preço cai — uma perda de marcação a mercado.
No Tesouro Selic, isso não acontece. Se a taxa sobe, você ganha mais nos próximos períodos. Porém, não perde valor hoje.
Cenários de crise: quando o Tesouro Selic pode oscilar
Em cenários extremos como a crise de 2002 ou a pandemia de 2020, o Tesouro Selic apresentou volatilidade por alguns dias. Porém, esses eventos são raros e passageiros.
Para o investidor comum com uma reserva de emergência, essa volatilidade é irrelevante — especialmente porque você não tem necessidade de resgatar no pico da queda. Se você precisar de dinheiro apenas para emergências raras, pode seguramente ignorar esses picos temporários de volatilidade.
Risco soberano: o Tesouro Selic é emitido pelo governo federal — o mesmo emissor da moeda. O risco de um título público federal é o mais baixo da economia brasileira. Tesouro Selic é um título público federal e não é coberto pelo FGC (Fundo Garantidor de Créditos). O FGC cobre determinados depósitos e títulos emitidos por instituições financeiras, não títulos públicos do Tesouro Nacional. O risco soberano é estruturalmente inferior ao risco de qualquer instituição financeira privada.
Como acessar e simular rendimentos do Tesouro Selic
Você pode acessar o Tesouro Selic de duas formas principais:
- Tesouro Direto oficial: tesourodireto.com.br
- Corretoras habilitadas: XP, Nubank, Easynvest, Caixa Econômica Federal, entre outras
O valor mínimo para começar é de cerca de R$ 30 (equivalente a 1% do valor nominal do título mais barato disponível).
Para simular o rendimento, o Tesouro Direto oferece um simulador gratuito no portal oficial. Você insere o valor, a data de compra e a data de resgate — e o simulador mostra o rendimento bruto e líquido. Atenção importante: o simulador do Tesouro não inclui come-cotas porque é específico de títulos públicos, não de fundos.
Quanto Rende Cada Um: Simulações Reais para 2026
O rendimento bruto de ambos acompanha a taxa básica de juros. O diferencial crítico está no rendimento líquido — após taxas e impostos.
Simulação 1: R$ 10.000 por 12 meses
Usando CDI de 14,40% ao ano (BCB, 10/06/2026) e IR de 20% (prazo de 181 a 360 dias):
Tesouro Selic (saldo até R$ 10.000 — custódia isenta):
- Rendimento bruto: R$ 10.000 × 14,40% = R$ 1.440
- IR no resgate: 20% × R$ 1.440 = R$ 288
- Rendimento líquido: R$ 1.152
- Saldo final: R$ 11.152
Fundo DI com taxa 0,5% a.a.:
- Rentabilidade bruta efetiva: 14,40% − 0,50% = 13,90% a.a.
- Rendimento bruto: R$ 10.000 × 13,90% = R$ 1.390
- Come-cotas antecipado (maio/nov, ~20%): reduz ~R$ 140 do capital — que deixa de render juros compostos
- IR no resgate: ~20% sobre rendimento residual
- Rendimento líquido estimado: ~R$ 1.105
- Saldo final estimado: ~R$ 11.105
Diferença: R$ 47 a favor do Tesouro Selic em 12 meses.
Fundo DI com taxa 1,5% a.a.:
- Rentabilidade bruta efetiva: 14,40% − 1,50% = 12,90% a.a.
- Rendimento bruto: R$ 10.000 × 12,90% = R$ 1.290
- Come-cotas antecipado (maio/nov): reduz ainda mais o capital investido
- IR no resgate: ~20% sobre rendimento residual
- Rendimento líquido estimado: ~R$ 1.020
- Saldo final estimado: ~R$ 11.020
Diferença: R$ 132 a favor do Tesouro Selic em 12 meses.
Simulação 2: R$ 50.000 por 12 meses
Para valores maiores, a taxa de custódia B3 incide sobre o saldo acima de R$ 10.000. Portanto, em R$ 50.000, a custódia incide sobre R$ 40.000.
Tesouro Selic:
- Rendimento bruto: R$ 50.000 × 14,40% = R$ 7.200
- Custódia B3 (0,20% sobre R$ 40.000): R$ 80
- Rendimento bruto descontada custódia: R$ 7.120
- IR (20% sobre R$ 7.120): R$ 1.424
- Rendimento líquido: R$ 5.696
Mesmo com custódia, o Tesouro Selic em R$ 50.000 supera qualquer fundo DI com taxa acima de 0,3% ao ano.
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O Erro Mais Caro: Come-cotas Prejudicando Seu Patrimônio
O come-cotas é o mecanismo que a maioria dos investidores não entende — e que pode custar centenas de reais ao longo de alguns anos.
Imagine que você aplicou R$ 20.000 em fundo DI de curto prazo em janeiro. Até maio, o fundo rendeu R$ 600. O come-cotas reduz 20% disso: R$ 120 em impostos são recolhidos automaticamente. Seu patrimônio agora é R$ 20.480 — mas você tinha R$ 20.600 antes do come-cotas. Aquele R$ 120 que saiu em maio não rende juros compostos de junho a dezembro. Você perdeu completamente o efeito dos juros sobre esse valor durante sete meses.
Em um horizonte de 5 anos com reinvestimento contínuo, essa diferença acumula de forma significativa. Veja o impacto composto: se você aplica R$ 50.000 em fundo DI de curto prazo (20% de come-cotas semestrais), em 5 anos terá perdido mais de R$ 2.000 em rendimentos não capitalizados — simplesmente porque o capital foi reduzido a cada semestre. No Tesouro Selic, nada disso acontece. O IR só sai quando você realmente resgata. Você preserva 100% do patrimônio gerando juros compostos até lá.
Esse é o custo oculto que ninguém menciona quando recomenda fundo DI: não é apenas o imposto que sai, é a perda dos juros sobre aquele imposto durante os meses seguintes — um efeito que se amplifica exponencialmente em prazos longos.
Tributação: Como IR e IOF Funcionam de Verdade
Fundo DI e Tesouro Selic seguem a mesma tabela regressiva de IR — mas com uma diferença crítica: o come-cotas afeta apenas o fundo.
Tabela regressiva de IR (ambos os produtos)
| Prazo de aplicação | Alíquota IR |
|---|---|
| Até 180 dias | 22,5% |
| 181 a 360 dias | 20,0% |
| 361 a 720 dias | 17,5% |
| Acima de 720 dias | 15,0% |
Quanto mais tempo você deixa o dinheiro investido, menor a alíquota. Um investimento por 5 anos paga apenas 15% de IR.
Come-cotas: a diferença crítica do fundo DI
O come-cotas é uma antecipação semestral do IR nos fundos, com recolhimento no último dia útil de maio e de novembro, conforme a Lei 9.532/1997, art. 10, regulamentada pela Instrução CVM 555/2014.
Ele reduz o número de cotas que você possui — não o preço da cota, mas a quantidade física. A alíquota mínima é 20% para fundos de curto prazo e 15% para fundos de longo prazo.
O Tesouro Selic não tem come-cotas. O IR só é cobrado no momento do resgate, sobre o rendimento total acumulado.
IOF nos primeiros 30 dias
Tanto fundo DI quanto Tesouro Selic estão sujeitos ao IOF regressivo para resgates nos primeiros 30 dias.
A alíquota começa em 96% do rendimento no primeiro dia e cai progressivamente até zero no 30º dia. Por isso, ambos são inadequados para dinheiro que você pode precisar em menos de 30 dias.
Recomendação prática: use esses produtos apenas para dinheiro que você sabe que não vai tocar por pelo menos 30 dias.
Método CDI Líquido: Framework de Comparação para Qualquer Produto
Para tomar a melhor decisão entre fundo DI e Tesouro Selic, você precisa comparar o rendimento real de cada um. O Método CDI Líquido é um framework simples com três passos que funciona para qualquer produto de renda fixa.
Os 3 passos do Método CDI Líquido
| Passo | Ação | Exemplo prático |
|---|---|---|
| 1. Calcular a taxa efetiva | Subtraia a taxa de administração do CDI (para fundos) ou use 100% do CDI (para Tesouro Selic) | Fundo com 0,5% a.a.: 14,40% − 0,5% = 13,90% a.a. |
| 2. Contabilizar o come-cotas | Reduz a rentabilidade efetiva semestralmente em fundos (20% para curto prazo, 15% para longo prazo) | Fundo DI curto prazo: −20% a cada maio e novembro |
| 3. Descontar o IR | Multiplique o rendimento pela tabela regressiva (22,5% até 180d; 20% até 360d; 17,5% até 720d; 15% acima) | R$ 1.390 × (1 − 0,20) = R$ 1.112 líquido |
Checklist de decisão: quando escolher cada produto
Escolha Tesouro Selic se:
- ✅ Você tem mais de R$ 10.000 para investir
- ✅ Seu horizonte é maior que 12 meses
- ✅ Quer maximizar rentabilidade líquida sem intermediário
- ✅ Não precisa de conveniência operacional em uma plataforma única
Escolha Fundo DI apenas se:
- ✅ A taxa de administração é inferior a 0,2% a.a.
- ✅ Você quer centralizar todos os investimentos em uma única corretora/banco
- ✅ Sua aplicação é menor que R$ 10.000
- ✅ O fundo oferece elementos específicos (ex: aplicação automática mensal via débito)
Comparação Visual: Fundo DI versus Tesouro Selic
| Critério | Fundo DI | Tesouro Selic |
|---|---|---|
| Emissor | Instituição financeira privada | Governo Federal |
| Risco | Risco da instituição gestora; cotas de fundo não são cobertas pelo FGC | Risco soberano (mais baixo do Brasil); não é coberto pelo FGC, pois é título público federal |
| Rentabilidade bruta | % do CDI (conforme gestão) | 100% da taxa básica de juros |
| Taxa de administração | 0% a 2%+ ao ano | 0% (custódia B3 0,20% a.a. acima de R$10k) |
| Come-cotas | Sim (maio/nov) | Não |
| IR | Regressivo (22,5% a 15%) + come-cotas | Regressivo (22,5% a 15%) no resgate |
| IOF | Sim (primeiros 30 dias) | Sim (primeiros 30 dias) |
| Liquidez | D+0 ou D+1 | D+0 até 13h / D+1 após 13h |
| Valor mínimo | Varia por fundo (R$ 1 a R$ 500) | ~R$ 30 (1% do valor do título) |
| Onde contratar | Corretoras, bancos, plataformas | Tesouro Direto, corretoras habilitadas |
| Melhor para | Centralização em plataforma única com taxa zero | Eficiência, valores > R$10k |
Qual Escolher: Veredito Conforme Seu Perfil
Se você tem uma reserva de emergência acima de R$ 10.000: o Tesouro Selic tende a ser mais vantajoso. Sem come-cotas, sem taxa de administração e com risco soberano. No entanto, a comparação depende da taxa de administração do fundo, do percentual do CDI entregue, da tributação, do prazo, da liquidez desejada e da composição do fundo.
Se você tem valores menores e quer praticidade em uma plataforma única: um fundo DI com taxa zero ou muito baixa (abaixo de 0,2% a.a.) pode ser mais conveniente operacionalmente — desde que você entenda que está pagando essa praticidade.
Se você está em um banco tradicional com fundo DI de taxa 1% ou mais: aqui está uma oportunidade real de ganho. Migrar para o Tesouro Selic ou para um fundo DI de baixo custo em corretora digital pode significar centenas de reais por ano em poupança de custos — sem aumentar risco.
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Perguntas Frequentes
Quanto rende R$ 1.000 no Tesouro Direto em 12 meses?
Usando CDI de 14,40% ao ano como referência para o Tesouro Selic: R$ 1.000 renderia aproximadamente R$ 144 bruto em 12 meses. Descontando IR de 20%, o rendimento líquido seria ~R$ 115. O resultado exato depende do período exato de aplicação (valores de muito curto prazo sofrem IOF adicional). Você pode simular valores exatos no simulador do Tesouro Direto.
Quanto rende R$ 100 no Tesouro Direto em 1 ano?
Proporcionalmente, R$ 100 no Tesouro Selic renderia ~R$ 14,40 bruto em 12 meses. Descontando IR de 20%, o rendimento líquido seria ~R$ 11,52. Valores pequenos no Tesouro Selic não sofrem custódia B3 (isenção até R$ 10.000), portanto não há custo adicional nesse caso.
Quais são os tipos de Tesouro Direto oferecidos?
Os três principais títulos são:
- Tesouro Selic: pós-fixado, acompanha a taxa básica de juros diariamente — ideal para reserva de emergência e liquidez máxima
- Tesouro IPCA+: híbrido, paga a inflação mais uma taxa real prefixada — ideal para proteger o poder de compra no longo prazo
- Tesouro Prefixado: taxa fixa definida na compra — indicado quando você acredita que os juros vão cair
Cada um tem perfil de risco e adequação diferentes. Para iniciantes, o Tesouro Selic é o ponto de partida natural.
Quanto rende R$ 50.000 no Tesouro Direto por mês?
Com CDI de 14,40% ao ano, o rendimento mensal aproximado é 14,40% ÷ 12 = 1,20% ao mês. Sobre R$ 50.000, isso resulta em R$ 600 bruto por mês. Descontando a custódia B3 (0,20% a.a. sobre os R$ 40.000 excedentes = ~R$ 6,67/mês) e o IR proporcional (alíquota depende do prazo acumulado, mas começaria em 22,5%), o rendimento líquido mensal fica em torno de R$ 460 a R$ 490, variando conforme o prazo se estende. Lembre-se: quanto mais tempo você deixa o dinheiro aplicado, menor a alíquota de IR.
Como usar o simulador do Tesouro Direto?
O simulador do Tesouro Direto está disponível gratuitamente no tesourodireto.com.br. Você insere o valor investido, a data de compra e a data de resgate — e o simulador calcula automaticamente o rendimento bruto e líquido. O simulador mostra a diferença entre aplicação por diferentes períodos, permitindo que você veja como a alíquota de IR muda conforme o tempo passa. Atenção: o simulador não inclui come-cotas porque é específico de títulos públicos, não de fundos DI.
Qual é a diferença entre Tesouro Selic e fundo DI em cenário de crise?
Em cenários de crise extrema (como 2002 ou 2020), o Tesouro Selic pode apresentar volatilidade por alguns dias. Porém, essa volatilidade é pontual e passa rapidamente. Para o investidor comum com uma reserva de emergência, essa volatilidade é irrelevante — você não precisa resgatar no pico da queda. Além disso, o fundo DI também oscila em crises, mas tem a desvantagem adicional do come-cotas, que continua reduzindo seu patrimônio em maio e novembro independente da volatilidade.
Ação: Como Começar Hoje Mesmo
Portanto, se você identificou que está pagando taxa de administração acima de 0,5% ao ano em um fundo DI, aqui está seu próximo passo prático:
1. Verifique quanto você tem aplicado no fundo DI hoje. Se for acima de R$ 10.000, a migração para Tesouro Selic pode render centenas de reais por ano.
2. Abra uma conta em corretora habilitada ou acesse diretamente o Tesouro Direto.
3. Use o simulador do Tesouro Direto para comparar o rendimento esperado com seu fundo DI atual. Ele mostra rentabilidade bruta e líquida — tudo que você precisa para tomar a decisão.
4. Resgate do fundo DI e aplique no Tesouro Selic — ambos têm liquidez excelente, então não há risco operacional na migração.
A maioria das pessoas deixa dinheiro na mesa simplesmente porque não comparou os custos reais. Você acabou de fazer essa comparação.
Resumo Final
Fundo DI e Tesouro Selic rendem conforme a taxa básica de juros, mas a comparação entre eles não é sempre simples. O Tesouro Selic tende a superar o fundo DI em praticamente 100% dos casos — especialmente acima de R$ 10.000 — porque não tem taxa de administração, não sofre come-cotas e oferece risco soberano. No entanto, a decisão depende da taxa de administração do fundo, do percentual do CDI entregue, da tributação, do prazo, da liquidez desejada e da composição do fundo.
Se você está pagando mais de 0,5% ao ano em taxa de administração de um fundo DI, a decisão é clara: migrar para o Tesouro Selic é uma das escolhas financeiras mais simples e eficientes que você pode tomar agora.
Quer saber se vale manter seus fundos DI ou migrar para o Tesouro Selic? Quer simular o ganho específico da sua situação? A Renova pode calcular isso com precisão — fale com um assessor e descubra quanto você pode economizar mudando de estratégia.
Este conteúdo é informativo e educacional e não constitui recomendação de investimento. Investimentos envolvem riscos, inclusive de perda de capital. Rentabilidade passada não garante resultados futuros. Consulte um assessor de investimentos antes de decidir. Dados macroeconômicos atualizados em junho de 2026 (Selic meta 14,50% a.a.).
